11月3日訊　周二，美棉、鄭棉期貨再度聯(lián)袂創(chuàng)歷史新高，隨著棉價的不斷攀升，下游紡織企業(yè)為了規(guī)避風險，對套期保值的需求逐漸增加。

“現(xiàn)在紡織企業(yè)到期貨公司開戶做套保的客戶多起來，棉企在現(xiàn)在歷史高位都會選擇做一些套保規(guī)避一下高棉價的風險的。”金石期貨分析師屈城向記者表示。

“企業(yè)應該考慮從期貨市場上做好保值，避免市場大幅度波動風險。”東興期貨分析師張郡凌表示，“紡織企業(yè)每個月的用棉量近1500噸，但是基本還是現(xiàn)貨采購，現(xiàn)在經(jīng)營的壓力和風險都很大了，因而希望從期貨市場上來規(guī)避風險。如果這些用棉企業(yè)早點做好套期保值，那么這次棉價上漲不但能鎖定成本，還會有額外收益。自10月1日以來，棉花的期現(xiàn)基差從接近0到10月29日的接近4000元，如全額套保，那么鎖定的成本將保持在19000的水平。”但不少業(yè)內(nèi)人士指出，一些企業(yè)做套保是“有選擇”的。“套保有天然的弊端，所以很多企業(yè)做的是選擇性的套期保值。選擇性的套保就是，先進行趨勢判斷，比如，現(xiàn)在強漲勢，盡量避免做空套保。”分析師見驚雷表示。

來源： 中國紡織網(wǎng)